作者 / 西贝偏北

编辑 / 朱   婷

运营 / 狮子座

谁能想到，曾经游走在流量边缘的短剧，如今已长成比肩电影市场的千亿巨兽。

如果说2025年全国电影总票房回温至518.32亿，透着点传统影视行业的力不从心；那么短剧、漫剧赛道的爆发式增长，才是当下内容产业真正的增长引擎。据DataEye研究院报告，2025年短剧全年产值直冲千亿大关，较此前600亿的市场预期大幅攀升，体量逼近电影票房的两倍。

在海外市场，短剧更是一跃成了文化输出新载体。核心盈利区的北美贡献超60%出海收入，仅ReelShort单平台在美双端预估收入就达4.32亿美元，稳居全球短剧APP收入榜首；东南亚市场份额约35%，付费转化率持续提升，中东、日韩及欧洲市场同步扩张，中式打脸爽剧与“霸总+”题材风靡全球。

国内市场更是紧跟技术革新潮流，加速迭代升级。AI短剧《山海奇镜之劈波斩浪》靠99% 的AI生成镜头，仅用两个月完成制作，上线15天播放量就突破5200万，全网话题曝光高达4.3亿；漫剧赛道同样异军突起，2025年市场规模直奔150亿，开辟了继真人短剧后又一蓝海赛道。

据DataEye数据显示，国内短剧用户达6.96亿（占网民近七成），赛道已入存量竞争深水区；这与艾媒数据的预测相辅相成，2023年后短剧市场规模猛，但增速从早期超 260%回落至12%-35%的平稳区间，预示行业正从高速扩张向存量提质过度。

在这场群雄逐鹿中，有个身影既见证了行业初生，也深陷转型阵痛——快手短剧。

近日快手短剧动作也相当频繁。正式上线“AI短剧”专属频道，打出了流量扶持、工具开放的组合拳，叠加星芒计划分账体系升级，市场预测其2026年分账规模将突破4亿，发挥出广告与电商带货的协同效益。

但回溯半年前的2025年6月，那场关停短剧小程序的“刮骨改革”，仍透着它从野蛮生长到被迫转身的狼狈。

这个曾定义短剧行业规则的领跑者，如今似乎沦为了红果身后的陪跑者，像极了爽文里天赋异禀却突遭滑铁卢的大男主。在技术与合规的双重鞭策下，它的逆袭剧本，能继续写下去吗？

一、前摇：打下观众基础

在短视频平台入局前，短剧赛道已历经长视频平台的早期培育，从形态探索到市场验证，逐步完成行业初期的内容积淀。

早期短剧与网剧界限模糊，甚至可视为网剧的“粗糙衍生形态”——二者均依托网络发行，聚焦轻量化叙事，但网剧多遵循传统剧集制作逻辑，单集时长通常30分钟以上，追求剧情完整性；短剧则以更短时长切入，初期是网剧在时长上的收缩，核心服务于碎片化观看需求。

这种关联性让短剧从诞生之初就承接了网剧的内容创作经验，比如现实题材挖掘、喜剧风格表达等，同时又在时长、节奏上做了适配调整，为后续独立成赛道埋下伏笔。

短剧的早期探索由长视频平台主导，为行业奠定了内容基础。2012年，搜狐视频上线单集15分钟的《屌丝男士第一季》，以短平快轻喜剧、擦边自嘲解构的方式打破传统剧集形态，成为放宽概念后短剧的“开山鼻祖”。

2013-2015年，优酷、搜狐等长视频平台持续发力，万合天宜用《万万没想到》《报告老板》等作品立足真实生活挖掘痛点与笑点，凭借强共鸣感实现广泛传播，豆瓣评分均超8分，验证了短剧的市场潜力。

直到2018 年，长视频平台仍在深化探索。爱奇艺独播的《生活对我下手了》，当时还自称“首部竖屏微网剧”，以单集聚焦都市青年生活痛点的模式，拿下当月网络剧正片有效播放榜第四，但此时的作品仍以横屏、单集数分钟为主，未脱离长视频平台的内容逻辑。

2017年前后，快手率先开启短剧的民间化、轻量化探索。彼时短视频兴起，快手依托下沉市场用户基础，催生大批草根创作者产出竖屏剧情内容，单集数十秒至几分钟，题材贴近日常，精准契合碎片化观看习惯。

比如博主“雪姐”的搞笑短剧《农村囧事》单集播放量最高破360万、龙二的《知行合一》合辑总播放超20亿，凭借UGC内容积累了稳定受众与创作者群体，为后续规模化运营筑牢根基。

这种自发式的生态培育持续两年，到2019年，快手正式将短剧纳入平台化运营轨道，上线“小剧场”板块，创作者在发布相关作品时带上“快手小剧场”标签，就有机会被该频道收录。

具体布局上，快手为短剧按恋爱、霸总、乡村等题材细分14个模块，搭配用户画像与兴趣标签系统，既解决用户找剧难题，也让创作者有了固定展示阵地。

这一先发布局带来双重关键影响：一方面快速聚合行业资源，上线一年多（2020年左右）就收录超2万部短剧，其中2500余部播放破亿，像《这个王爷我想退货》（改编自快点app的同名小说）等作品成功捧红“御儿”等创作者，夯实了内容供给；另一方面为后续商业化铺路，不仅验证了短剧的规模化潜力，更通过早期分账试点、流量倾斜机制，探索出适配快手生态的运营经验，为快手短剧抢占市场先机铺路。

二、领跑：抢占市场先机

依托小剧场积累的内容、用户与运营经验，快手于2020年推出“星芒计划”将短剧从平台化探索推向规模化、精品化赛道，进而确立行业领跑地位。2021 、2022年先后提出 “暑期档”“寒假档” 概念，通过 “建入口、给收益、定规则” 的三步走策略，快速锁定先发优势。

辉煌时期，爆款屡见不鲜。2021年，《秦爷的小哑巴》第一季在快手平台上线播出后成绩出众，视频总播放量近 4 亿 ，在李雪琴和毛不易的慢综《毛雪汪》中一起观看该剧，众人因剧情跌宕起伏而全程专注，甚至直言 “怕说话耽误看剧情”。

同年，改编自小说《快穿团宠：她又美又飒》的快手短剧《这个男主有点冷》凭借其新颖的快穿题材和引人入胜的剧情，上线即破千万播放，在短短一个月播放量突破五亿，成为平台首部爆款标杆作品，女主“一只璐”凭此涨粉超过500万。

2022年寒假档，《万渣朝凰》延续了此前大火IP《这个男主有点冷》的原班人马，截至 2 月 14 日在快手站内累积播放量逾 3.7 亿次，登顶了快手短剧热门榜单，满屏皆是 “求更第二部”“主角太上头” 的弹幕；同期的《长公主在上》大结局时，话题登上微博热搜，阅读量超过1.4亿，许多网友在导演“知竹zZ”的微博评论区高喊着“还想再看一百集”“想要第二部”。 

多年耕耘下，快手短剧在下沉市场算是风生水起。2023 年暑期档上线的85部短剧中，播放量破亿的达 21 部，涵盖大女主复仇、青春、志怪等多样题材。在宣发上，快手甚至试图打破传统，在微博、QQ 及高校等多渠道发力，向电影宣发看齐。商业层面，古麦嘉禾为破产姐弟打造的首部星芒短剧《美颜成真》为冠名方带来 10.8亿曝光量，带动快手线上营销服务收入增长。

而就在快手稳固领跑地位的同时，抖音已悄然开启短剧领域的布局，虽起步晚，却凭借精准决策与资源整合，显露出从后发到赶超之势。

2021年，抖音仅通过零星内容合作试探用户接受度，避开与快手正面抗衡；2022年，在快手以档期化运营强化优势时，抖音转而开启精品化内容攻坚，默默积累创作与版权资源，为后续发力筑牢根基。

这种差异化布局，最终在2023年迎来决定性转折，彻底改写行业竞争格局。

三、落后：红果弯道超车

2023年，抖音推出独立APP“红果短剧”，以“免费看剧+海量版权”为核心，走出了与快手“依附主APP、侧重付费”截然不同的路径，双方差距快速拉大并形成碾压态势。

红果上线后迅速与400余家版权方合作，年上新超1.5万部短剧，月均稳定千部以上；用户层面更是一路高歌，2024年月活突破8000万，2025年6月攀升至2.1亿，同比增长179.0%，人均月使用时长19.36小时，形成绝对优势。

反观快手，2023年底才上线免费APP“喜番”，初期月活仅461万，投流端也处于明显弱势，2024年上半年巨量引擎短剧投放消耗占比达73%，快手仅8%，短剧行业“快手播种，抖音收割”的格局正式形成。

曾经的行业领跑者一朝被赶超，不禁让人发问：为何后发的红果能实现弯道超车？答案藏在双方生态根基、运营策略与模式选择的深层差异中。

首先，从内容供给链来看，红果自带字节系“生态外挂”，而喜番先天不足。番茄小说打通资源，依托后者数以亿计的用户与庞大版权库，成功打造了《我在八零年代当后妈》《好一个乖乖女》等爆款短剧，形成高效转化链路。

而快手虽试图通过“快手免费小说”搭建生态，但其体量远不及番茄小说，只能依赖外部版权方谈判买授权，节奏慢半拍，内容供给规模很难与红果抗衡。

在kk看来，双方引流模式的差异实则进一步放大了差距。喜番早期仅依赖快手主APP流量倾斜，在首页推荐流穿插短剧片段，既受平台流量分配限制，又难以触达非快手深度用户，站外推广乏力，拉新效果疲软。

红果则背靠字节的流量矩阵，通过抖音算法将短剧切片精准推送给潜在观众，用户一键即可跳转下载，同时搭配“看剧赚钱”模式，以签到、追剧赚金币提现的玩法精准吸引下沉市场用户，从拉新到留存形成完整闭环。

此外，对创作者的态度更是让双方资源壁垒持续扩大。需明确的是，快手并非无分账政策，但其核心分账体系始终依附“星芒计划”，并行的小程序仍然是平台赚取投流差价，将高风险投流成本转嫁给制作方。

反观红果，直接以分账模式替代投流主导，让制作方无需承担流量成本。2025年，红果的分账规模呈清晰阶梯式暴涨趋势。年初春节档便凭借爆款打响头阵，《好一个乖乖女》10天破10亿观看量，带动单月分账突破5000万，《念念有词》同步跻身分账百万行列；年中增速持续加快，依托“果燃计划”对制作方的资金扶持，4月为编剧发放分账超4000万，100余名编剧月收入破10万；

9月平台单月分账攀升至7300万元，11月单月分账再创新高至7800万元，《冒姓琅琊》《侯府主母要寿终正寝》等作品稳居分账榜前列，有2家工作室分账破千万、5位个人编剧月入超百万，超50家版权方月分账过百万；12月剧本总分账超3200万，以一己之力提高了短剧编剧地位。

这种“无投流压力+分层收益”模式，受到创作者青睐，也让快手即便有星芒分账兜底，仍难抵口碑与资源流失。

最关键的还是快手对行业趋势的误判与付费执念。彼时行业已全面转向“免费+广告”的IAA模式，红果以零门槛看剧为核心，让用户无负担观影，片方同步分享广告收益。而快手仍执着于付费模式，在IAP、IAA之后推出3天2.8元、7天4.8元和30天16.8元三档短剧会员卡，用户门槛过高而遇冷，最终导致月活下滑，与红果的差距进一步拉大。

雪上加霜的是，2025年6月快手又遭遇合规危机，《麒麟送子天降喜福》因情节违规引发热议，叠加广电总局下架476部违规短剧的强监管，快手关停短剧小程序，处置百余部违规剧及90余个账号。

但，不破不立。合规危机虽让快手陷入低谷，却也倒逼其彻底剥离小程序投流的畸形模式，痛定思痛重构短剧生态，为后续以合规为基、AI赋能的追赶之路埋下伏笔。

四、追赶：AI赋能破局

事实上，快手短剧基本盘很有韧性。

据《2025快手短剧白皮书》显示，快手短剧日活用户已突破3亿，2024年7月快手短剧重度用户规模达1.46亿，短剧用户日均观看时长同比增长44%；2024年末，快手短剧平台短剧商业化消耗额实现同比300%的强劲增长；2025年，快手短剧日活跃用户突破3亿，用户日均观看时长同比提升44%，漫剧单日消耗超700万。

关停短剧小程序、剥离畸形投流模式后，快手短剧以合规为基，从内容、分账、技术多维度发力，开启全方位追赶之路。

内容端，快手短剧表示锚定精品化赛道，主动应对行业合规与竞争升级。去年7月广电总局点名杜绝“反智”“雷人”剧情后，行业竞争聚焦优质剧本，红果推出限时激励（最高保底20万、分成40%）、腾讯视频举办短剧节、小红书联合First影展布局微短剧，赛道内卷加剧。

快手同步加码，6月启动“漫剧星漫计划”与“暑期超燃漫剧季”，以流量倾斜+成本补贴赋能创作者；7月再密集出招，联合平遥国际电影节发起“聚光短剧计划”，推出“星芒创想计划”，面向古风、喜剧等五大赛道征集剧本，为冠军开出8万元奖励，以精准布局站稳精品内容赛道。

快手短剧的分账体系短板也在持续弥补，同时开拓多元变现路径，放大内容价值。一方面，针对分账模式的不足优化调整，构建“零成本入驻-海量流量获取-多元化变现”的业务闭环，让分账短剧成为版权方与达人的核心变现渠道，预计2026年，其分账短剧流量规模将再以亿为单位增长。

另一方面，挖掘二创变现潜力。比如2024年9月版权方“青柠免费短剧”上传的《我有女王光环》初播仅百万播放，2025年8月在平台协助下，通过海量二创视频二次引爆，播放量攀升至2000万，分账收益增长超136倍，为行业提供了二创赋能的范本。

效率赋能上，快手上线“短剧智投”功能，实现全自动化选剧、投流，既节省人力成本，又延长短剧经营生命周期，上线仅一个月日消耗峰值就突破百万元，优选剧集超3000部，进一步完善商业化链路。

行业竞争迈入技术博弈新阶段，快手依托可灵大模型构建差异化优势，加速短剧制作迭代。AIGC短剧《山海奇镜之劈波斩浪》全流程耗时不足两月，压缩70%素材成本，颠覆传统制作效率；《新世界加载中》以7部多元题材单元剧，展现AIGC技术的创新潜力。

此外，漫剧是快手追及的重要抓手，可带来62%非短剧重合新增用户，分账规模同步增长，总消耗超2亿元，2025年10月单日峰值破400万元。快手年度榜单也印证了其内容价值，《顶级偏爱！妈咪，我找到爹地了》《我在荒年当女帝》等作品分获“年度十大老铁最爱”的短剧榜、漫剧榜前列，凸显多元题材认可度。

为巩固优势，快手推出“AIGC创投计划2.0”，为AI短剧及漫剧商业化，提供成本共担、流量扶持等政策。同时上线“漫剧专家”平台，覆盖全流程AI制作能力，并为创作者提供投流返点、现金激励，助力抢占赛道先机。

总得来看，快手短剧仍是行业核心玩家，凭借庞大日活、成熟分账体系与AI 赋能，在合规化与精品化转型中保持增长韧性。短期需解决免费赛道布局滞后、独立 APP 差异化不足等问题；长期看，AI 与漫剧的结合或将成为新增长曲线，进一步释放技术对内容生产的赋能价值。

短剧行业的赛跑已迈入技术与合规并行的新阶段，快手从领跑、落后到全力追赶的历程，正是行业从野蛮生长走向规范成熟的生动缩影。未来能否完成“爽文逆袭”，要看能否将技术优势持续转化为精品内容与用户粘性，在存量竞争中撕开新口子。很难，但值得期待。